境外投资配置 渐成温州人理财新趋势

时间:2015-02-16

       17日,沪港通试点正式鸣锣开市,沪港两地证券市场成功实现联通,这意味着,大陆的居民可以直接炒H股了,中国资本市场国际化进程迈入了新纪元。
       
       虽然“个人境外直投”至今悬而未决,其实在沪港通开通之前,嗅觉灵敏的温州人,在境外资产配置方面,已经做得风生水起。随着境内外交流的日益密切,境内的投资者正逐渐通过各种方式进行着“境外资产配置”。
       
       频频试水海外投资
       
       市民张女士今年40岁,和很多温州人一样,通过炒房完成原始资本积累。“我是个比较理性的投资者,在投资之前,我会做很多功课。”张女士表示,虽然在温州金融风波之前,温州的民间借贷利率非常高,但她认为风险较大而较少涉足。2006年,张女士与朋友一起投资于一家未上市公司股权,并在2011年公司上市后退出,所投入资产翻了五倍。虽然张女士的抗风险承受能力比较强,但她并未就单一标的展开投资,这段时间,她又将目光瞄准了海外地产,借由海外投资规避单一市场风险、获取更安全收益。
       
       “现在有越来越多的客户会主动上门咨询境外资产配置的问题,这与去年比有相当明显的转变。”宜信财富投资理财三部高级市场经理王吟对记者说,她就有遇到卖掉房子做资产配置的客户。“房地产不再是温州人投资的首选,把鸡蛋放在不同的篮子里成了温州人普遍的投资观。而境外资产配置就能满足这样的投资观。”
       
       恒天财富温州分公司总经理周立雄对温州人境外资产配置的观察有较长的一段时间,他的客户群里,有很多已经在境外进行资产配置。“目前温州人的境外投资以香港为主。以前也有人选择美国等区域,但由于文化的差异以及地理上的间隔,相比之下,香港是更加合适的选择。”周立雄说,在产品的选择上,温州投资者首选在香港等地买房子,来进行资产的“转移”,其次是买保险,第三是购买一些境外的基金。
       
       “温州人这些年来具体有多少资金做了境外资产配置,很难统计,但之前有个说法是,温州的出境资金在国内仅次于广州,排名全国第二。”周立雄说的这个排名,尽管业内有不一样的看法,但普遍的观点是,温州人资金出境的数量绝对不少,在全国靠前。
       
       境内居民对境外市场的青睐,引起了境外投资机构的重视。这些机构纷纷赴内地拓展业务,希望占据先机。
       
       为什么选择境外
       
       王吟解释道,温州前几年的发展积累了一批资产较多的成功人士。金融风波之前,这些人更多的是考虑怎么样完成资产的升值,现在他们更多的开始考虑怎么样进行资产的安全保障与传承,那么,对资产进行合理的配置就是绕不过去的一个问题。在这种背景下,境外资产配置是挡不住的一种趋势。
       
       境外配资有两大优势,一是资金的收益;二是资产的安全。
       
       如果投资者在风波出现之前,已经在境外购买了房子,那么即便经济出现了问题,境外的资产依然是属于投资者的。这种“资产转移”虽然看似有点“坏心眼”,但对追求财产安全的人来说,确实不失为一种不错的选择。
       
       所以,近年来,在境外购置房产的人逐渐增多。这些人看重的倒不是房产的升值空间,而是它的安全性以及变现能力。
       
       其次是移民的需求。有些投资者通过投资海外房产,实现子女求学及自己落户海外的“跳板”。目前,较为受到投资移民人士欢迎的移民国有美国、加拿大、澳大利亚以及欧洲的一些国家。
       
       有业内人士指出,经济的全球化发展使得资产的全球化配置早已成为富人规避风险、实现财富有效传承的重要手段。特别是《胡润私人财富管理白皮书》中文版中明确揭示:中国的高净值人士已超过105万人,在这个人群中配置离岸资产的比例已经达到33%,即每三个富有人士中就有一个配置了离岸资产,特别是以房地产形式进行配置和储备的。
       
       投资者仍需谨慎
       
       周立雄说,以保险为例,虽然从性价比来说,境外的可能会高一点,但在保单的后续服务方面,则比不上内地的。在保单方面遇到一些疑问时,你买了境外的保险,还真不知道该找谁去了解情况。而且在理赔方面,由于地域间隔遥远,也会带来不便之处。
       
       至于基金等投资项目,虽然全球配置有提高收益的可能,但也可能增加风险。
       
       同时,海外投资需建立在对投资环境、项目、投资工具的专业研究基础之上。就海外置业而言,投资人身在国内,即使如今有互联网的信息互通,投资者也很难真正了解海外投资品的实际情况。比如房产的供需、价格等细节,更不要说复杂的海外法律法规体系和政策环境。而海外市场中一旦区域不同,对应的法律也就不同;投资类别不同,投资思路也会变化。
       
       “我们建议国内高净值人士配置海外资产时,首先取得海外身份,进而在更多的海外市场中选择更合理的投资工具进行资产配置。”有专家分析个人海外投资现状时表示,“过去,海外身份的需求主要是为了移民和子女留学,现在,全球多元化资产类别的投资机会,使得海外身份成为全球资产配置的起点。”
       
       “如何更好地服务高净值人群实现全球最佳资产配置和财富管理,这对服务机构的投研能力是巨大的挑战。”该专家表示,因此挑选可靠的服务机构,也是投资者要谨慎处理的。

计算器 在线客服 新手指引